Alec Holdings, диверсифицированная инженерно-строительная группа, в понедельник заявила, что разместит 20% своего акционерного капитала на финансовом рынке Дубая путем первичного публичного размещения акций, а Инвестиционная корпорация Дубая (ICD) продаст свою долю.
Суверенный фонд благосостояния Дубая ICD продает один миллиард обыкновенных акций, и компания разместит их на финансовом рынке Дубая (DFM) примерно 15 октября.
ICD сохранит за собой 80% оставшейся доли Alec.
Ожидается, что период действия подписки продлится с 23 по 30 сентября 2025 года.
В рамках первого транша акции будут доступны индивидуальным подписчикам, во втором – профессиональным инвесторам, а в третьем – сотрудникам, имеющим право на участие в программе Alec и ICD.
Первый транш выделяется в размере 5% от предлагаемых акций, что составляет 50 миллионов долларов. Каждому подписчику первого транша будет гарантировано минимальное распределение в размере 2000 акций при условии, что общее количество акций, выпущенных в рамках минимального гарантированного распределения, не превысит размер Транша и останется в пределах и на условиях, указанных в Проспекте ценных бумаг.
На второй транш выделяется 94% акций предложения, что составляет 940 миллионов акций.
В качестве третьего транша выделяется один процент от предложенных акций, что составляет 10 миллионов акций. Каждому подписчику будет гарантировано минимальное распределение в размере 10 000 акций при условии, что общее количество акций, выпущенных в рамках минимального гарантированного распределения, не превысит размер транша и останется в пределах и на условиях, указанных в Проспекте ценных бумаг. Если подписка на все акции третьего транша не будет выполнена в полном объеме, акции первого транша, на которые не была оформлена подписка, будут доступны для первого транша.
Около 10% всех предлагаемых акций, вычтенных из общего размера второго транша, зарезервированы для Инвестиционного управления Emirates Investment Authority и Пенсионного фонда социального обеспечения местных военнослужащих, по пять процентов каждому. Если они не воспользуются своими преимущественными правами на получение предлагаемых акций, то эти предлагаемые акции будут доступны другим профессиональным инвесторам.
“За последние два с половиной десятилетия мы завоевали прочную репутацию надежного регионального лидера, реализуя одни из самых сложных и знаковых проектов в ОАЭ и странах Персидского залива. Мы выходим на публичные рынки с позиции силы, опираясь на динамично развивающийся региональный строительный сектор, амбициозные национальные планы на нашем внутреннем рынке и в Саудовской Аравии, а также благоприятную экономическую среду”, – сказал Хуссейн Нассер Лута, председатель правления Alec Holdings.
Барри Льюис, генеральный директор Alec Holdings, сказал: “Мы реализовали и в настоящее время работаем над некоторыми из самых сложных и знаковых проектов в ОАЭ и Королевстве. Крупные клиенты выбирают Alec за наши специализированные решения, комплексные предложения, дисциплинированный подход и высокие производственные возможности, что отличает нас от других подрядчиков”.
Заглядывая вперед, он сказал, что стратегия заключается в расширении нашего лидерства в ОАЭ за счет партнерских отношений с Alec и интегрированных возможностей, а также в реализации крупных проектов в Саудовской Аравии, которые соответствуют нашему опыту.
“Мы также настроены оптимистично в отношении центров обработки данных. После завершения первого этапа Stargate в ОАЭ мы намерены создать высокомасштабные кампусы, оптимизированные для ИИ, по всему региону”.
Дивиденды
Alec планирует выплатить дивиденды наличными в размере 200 миллионов дирхамов, которые должны быть выплачены в апреле 2026 года, и дивиденды наличными в размере 500 миллионов дирхамов за финансовый год, заканчивающийся 31 декабря 2026 года, которые должны быть выплачены в октябре 2026 года и апреле 2027 года.
После этого компания планирует выплачивать денежные дивиденды раз в полгода (в апреле и октябре каждого года) с минимальным коэффициентом выплаты в размере 50% от чистой прибыли.
В первой половине 2025 года выручка компании составила 5,362 млрд дирхамов по сравнению с 8,1 млрд дирхамов за весь 2024 год.
Строительная фирма надеется, что она выиграет от значительного расширения строительной и инфраструктурной деятельности как в ОАЭ, так и в Саудовской Аравии, особенно в сегментах, где Alec обладает большим опытом, включая гостиничный бизнес, аэропорты и центры обработки данных.
У него имеется обширный портфель крупномасштабных проектов, объем невыполненных работ по которым по состоянию на 30 июня 2025 года составлял 35,4 млрд. дирхамов, причем 79% текущего объема невыполненных работ было выполнено за последние два года.
По данным отраслевого консультанта Meed, общие расходы на проекты в ОАЭ, как ожидается, увеличатся на 76% до 304 млрд дирхамов к 2033 году по сравнению со 173 млрд дирхамов в 2024 году. В Саудовской Аравии, по прогнозам, общие расходы на реализацию проекта увеличатся более чем вдвое и составят 410 млрд дирхамов к 2033 году по сравнению со 193 млрд дирхамов в 2024 году.
Emirates NBD Capital и JP Morgan Securities были назначены совместными глобальными координаторами и букраннерами, а Abu Dhabi Commercial Bank и EFG-Hermes UAE Limited – совместными букраннерами.
Ведущим банком-получателем был назначен Emirates NBD Bank. Коммерческий банк Абу-Даби, Исламский банк Абу-Даби, Общественный банк Аль-Марья, Коммерческий банк Дубая, Исламский банк Дубая, Исламский банк Эмирейтс, Первый банк Абу-Даби, Машрек Банк и Вио Банк также были назначены банками-получателями.